Sega Studios San Francisco wordt per direct gesloten. De ontwikkelstudio is onder andere verantwoordelijk voor het nog te verschijnen Iron Man 2. De release van die game komt door de sluiting niet in gevaar, aldus Sega.
In een interne memo werd het slechte nieuws aan de medewerkers van Sega Studios bekendgemaakt, zo meldt website 1UP, die via een anonieme bron beslag wist te leggen op de desbetreffende memo. De kans is groot dat de in 1999 onder de naam Secret Level opgerichte ontwikkelstudio vrijdag al definitief zijn deuren moet sluiten.
Sega Studios San Francisco onstond in 2006, toen Secret level werd overgenomen door Sega. De uitgever zette het personeel van de studio op het project Golden Axe: Beast Rider. Die game verscheen in 2008 voor de PlayStation 3 en de Xbox 360. Het meest recente project van Sega Studios San Francisco is Iron Man 2. De ontwikkeling van dat spel is afgerond en Sega brengt het in mei 2010 voor alle gangbare platforms op de markt.